Trade Policy with
Intermediate Uses of Goods
Carl-Johan
Belfrage*
Lund University
Nella struttura del modello standard di "protection
for sale" (Grossman and Helpman, 1994) l'autore mostra come i legami
in-put/output siano importanti nella determinazione di equilibrio
delle politiche commerciali e dei contributi politici. Il livello
di protezione dipende dall'output netto data l'abilità dei gruppi
di interesse di condizionare le decisioni dei policy makers allo
scopo di ottenere prezzi per i fattori intermedi più bassi. Più
forti sono i legami input-output maggiore è la competizione tra
gruppi di interesse e più alti sono i contributi politici aggregati
ricevuti dai policy makers.
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We show that input-output linkages are important
when trade policies and political contributions are determined by
special interest politics as in the standard model of “protection
for sale”. The ability of industry-specific special interests
to bid for lower input prices implies that net rather than gross
output is what matters to the level of protection enjoyed by an
industry and ex-plains the empirical regularity of tariff escalation.
Furthermore, stronger input-output linkages imply greater incentives
to organize and stronger competition for policy favors and therefore
larger aggregate political contributions in return for a given policy.
Comment by:
Luca De Benedictis
[JEL: D78, F13]
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